Pragul de rentabilitate poate fi calculat folosind trei metode:
1. Metoda ecuației pentru determinarea pragului de rentabilitate.
Metoda ecuației se bazează pe faptul că orice situație a rezultatelor financiare poate fi prezentată sub forma următoarei ecuații:
Profit = Venituri - Costuri variabile - Costuri fixe
P*x - (a+b*x)=0
P - preț unitar;
x - volumul producţiei;
a- costuri fixe;
b-costuri variabile pe unitate de producţie.
Forma acestei ecuații subliniază că toate costurile sunt împărțite în cele care depind de volumul vânzărilor (variabile) și cele care nu depind de acesta (constante).
Perioada în care numărul de produse trebuie să fie produs (sau vândut) la pragul de rentabilitate este determinată de perioada pentru care am determinat valoarea costurilor fixe.
Folosind metoda ecuației pentru determinarea pragului de rentabilitate, puteți determina ce volum de producție trebuie atins pentru a obține o anumită sumă de profit specificată inițial. Acest calcul este posibil datorită faptului că procentul costurilor variabile față de venituri rămâne neschimbat.
Metoda ecuației poate fi utilizată și pentru a analiza impactul modificărilor structurale în gama de produse. În acest caz, vânzările sunt considerate ca un set de cote relative de produse în valoarea totală a veniturilor din vânzări. Dacă structura se modifică, atunci volumul veniturilor poate atinge o valoare dată, dar profitul poate fi mai mic. În aceste cazuri, impactul asupra profitului va depinde dacă a avut loc schimbarea mixului de produse - către produse cu marjă mică sau cu marjă mare.
2. Metoda venitului marginal.
Metoda marjei de contribuție este o variație a metodei ecuației care utilizează conceptul de marjă de contribuție pentru a determina pragul de rentabilitate. Suma venitului marginal arată contribuția organizației la acoperirea costurilor fixe și la realizarea unui profit.
Venitul marginal (MI) este excesul veniturilor din vânzări față de toate costurile variabile asociate cu un anumit volum de vânzări. Cu alte cuvinte, este diferența dintre veniturile din vânzări și costurile variabile.
Există două moduri de a determina marja de contribuție:
- 1) MD = Venituri din vânzări - Costuri variabile;
- 2) MD = Costuri fixe + Profit organizațional.
În consecință, dacă scădem costurile fixe din venitul marginal, obținem suma profitului operațional.
Astfel, pentru a găsi pragul de rentabilitate, este necesar să răspundem la întrebarea: până la ce nivel ar trebui să scadă veniturile organizației pentru ca profitul să devină zero? Dacă veniturile scad, este imposibil să se determine acest indicator la pragul de rentabilitate prin simpla adăugare a costurilor variabile și fixe, deoarece dacă veniturile scad, costurile variabile vor scădea și ele.
Pragul de rentabilitate conform acestei metode poate fi definit ca punctul în care diferența dintre venitul marginal și costurile fixe este zero sau punctul în care venitul marginal este egal cu costurile fixe. Ecuația punctului critic pentru abordarea marginală va fi următoarea:
Astfel, rolul principal în procesul de alegere a strategiei de comportament a unei organizații este nevoia de a acorda suficientă atenție cantității de venit marginal. Evident, puteți obține profituri sporite prin creșterea sumei venitului marginal. Acest lucru poate fi realizat în diferite moduri: reducerea prețului de vânzare și, în consecință, creșterea volumului vânzărilor, creșterea volumului vânzărilor și reducerea nivelului costurilor fixe, modificarea proporțională a costurilor variabile, fixe și a volumului de producție.
3) Metoda grafică pentru determinarea pragului de rentabilitate.
Cu metoda grafică, găsirea pragului de rentabilitate se reduce la construirea unui grafic complex de „costuri – volum – profit”. Secvența de plotare este următoarea:
- 1. Definiți un sistem de coordonate pentru construirea unui grafic complex „cost-volum-profit”. Axa absciselor corespunde volumului producției sau vânzărilor de produse în termeni fizici, iar axa ordonatelor, în funcție de nevoie, poate reflecta indicatorul de venituri sau costurile totale de producție și vânzări de produse. Costurile totale înseamnă suma costurilor fixe și variabile. După determinarea sistemului de coordonate, începem să construim graficul complex necesar. Pentru a face acest lucru, desenăm o linie de cost fix.
- 2. În continuare, ar trebui să afișați pe grafic linia dreaptă a costurilor variabile, care va lăsa punctul cu coordonate (0;0). Al doilea punct poate fi calculat prin calcularea sumei costurilor variabile pentru un anumit volum de vânzări.
- 3. Pentru a construi o linie dreaptă a costurilor totale, ar trebui să adunați graficele parțiale ale costurilor variabile și fixe. Această linie dreaptă va începe întotdeauna din punctul în care linia dreaptă cu cost fix intersectează axa y, adică. axa veniturilor. Acest punct va fi primul punct de pe linia costului total.
- 4. În continuare, pe graficul complex trebuie trasată o linie dreaptă corespunzătoare valorii veniturilor. Această linie dreaptă poate fi construită prin găsirea cantității de venituri din vânzări în orice punct de pe axa x. Punctul de rentabilitate (pragul de rentabilitate) afișat pe graficul analizei cost-volum-profit este punctul de intersecție al graficelor venitului brut și costurilor totale. Valoarea profitului și pierderii este determinată de zonele de profit și pierdere. La pragul de rentabilitate, veniturile primite de organizație sunt egale cu costurile totale (totale) ale acesteia, în timp ce profitul este zero. Venitul corespunzător pragului de rentabilitate se numește venit de prag. Volumul producției (vânzărilor) la pragul de rentabilitate se numește volumul prag al producției (vânzărilor).
Orez. 1.
Arată în Fig. 1 prag de rentabilitate (pragul de rentabilitate) este punctul A, situat la intersectia liniilor drepte construite in functie de valoarea veniturilor brute si a costurilor totale.
Valoarea profitului sau pierderii este umbrită. La pragul de rentabilitate, venitul primit de întreprindere este egal cu costurile sale totale, în timp ce profitul este zero.
Venitul corespunzător pragului de rentabilitate se numește venit de prag. Volumul producției (vânzărilor) la pragul de rentabilitate se numește volumul prag al producției (vânzărilor). Dacă o companie vinde produse mai puțin decât pragul volumului vânzărilor, atunci suferă pierderi; dacă vinde mai mult, obține profit.
Multe companii folosesc diverse tehnici analitice, inclusiv cele împrumutate din străinătate, pentru a-și gestiona veniturile și costurile. Dintre acestea, cea mai simplă și cea mai comună este analiza CVP, care presupune estimarea pragului de rentabilitate. Învățând să faci calcule simple, poți obține un sistem eficient de management financiar cu elemente de planificare strategică.
Pragul de rentabilitate
Punct de rentabilitate (BEP)– volumul vânzărilor la care profitul antreprenorului este zero. Profitul este diferența dintre venituri (TR – venit total) și cheltuieli (TC – cost total). Se măsoară în termeni fizici sau monetari. Ajută la determinarea câte produse trebuie vândute (servicii efectuate) pentru a acoperi cheltuielile. La pragul de rentabilitate, veniturile acoperă cheltuielile. Dacă acesta este depășit, compania realizează profit; dacă nu este realizat, compania înregistrează pierderi.
Reprezintă o evaluare matematică și grafică a relației dintre trei componente principale:
- CU– costurile întreprinderii.
- Q– cantitatea de produse vândute (în unități naturale).
- Relatii cu publicul- profit.
Toate calculele sunt realizate cu scopul de a:
- determinarea volumului fizic și de cost al vânzărilor, care va permite nu numai compensarea, ci și obținerea profitului dorit;
- preziceți ce profit poate fi obținut dacă se cunoaște volumul vânzărilor;
- să evalueze modul în care profitul va reacționa la modificările prețului, costurilor sau cantității bunurilor;
- stabiliţi structura optimă pentru acest tip de activitate.
Unde să încep?
Mai întâi trebuie să decideți care costuri sunt fixe și care sunt variabile, deoarece sunt componente obligatorii pentru calcul.
Condiția principală pentru efectuarea analizei CVP este împărțirea tuturor costurilor întreprinderii în două grupuri:
Variabile(VC – Cost Variabil) – costuri, al căror volum se modifică proporțional cu creșterea (scăderea) volumului producției. Adică, cu cât trebuie să produceți mai multe produse, cu atât va trebui să cheltuiți mai mult și invers. Acestea includ, de obicei, materii prime și consumabile, produse semifabricate, salariile muncitorilor, combustibil și electricitate pentru scopuri tehnologice, ambalaje etc.
Variabilele medii sunt calculate separat ( AVCU– Costul variabil mediu), care arată dimensiunea VC pe unitatea de producție. În timp, dimensiunea lor nu se schimbă.
Permanent(FC - Cost fix) - costuri, a căror modificare nu depinde direct de creșterea și scăderea volumelor de producție. Acestea sunt, de regulă, costurile de întreținere a personalului administrativ, facturile de utilități, comunicații, amortizare etc. Toate aceste costuri vor apărea chiar dacă firma nu poate produce sau vinde nimic. În acest sens, ele sunt condițional constante.
Formula de calcul
Se calculează pragul de rentabilitate in doua dimensiuni:
În unități naturale:
VERNAT = FC / (P – AVC) = FC x Q / (TP – VC)
Unde P este prețul.
Aceasta determină volumul minim acceptabil de vânzări în unități fizice de greutate, lungime, volum sau cantitate.
În unități monetare:
VERDEN = VERNAT x P
Aceasta determină suma de venituri care va acoperi și va face profit zero.
Există o altă metodă de calculare a BER în termeni monetari. Dar pentru aceasta trebuie să utilizați indicatorul venit/profit marginal (DOMNUL– Profit marginal). Caracterizează partea din încasări care va rămâne după finanțarea costurilor variabile și va fi utilizată ulterior pentru acoperirea costurilor fixe și obținerea de profit.
MP = TP – VC = FC + Pr
Marja medie de contribuție se va calcula astfel:
AMP = MP / Q = P – AVC
Raportul venitului marginal – Aceasta este ponderea venitului marginal în veniturile companiei. Acesta arată câte copeici de profit va aduce fiecare rublă suplimentară de venit.
K MP = MP / TP = AMP / P
Apoi pentru a calcula pragul de rentabilitate în termeni monetari poti folosi formula:
BEP = FC / KMP
Nevoia de calcul
Analiza pragului de rentabilitate – o sursă importantă de informații pentru luarea deciziilor privind activitatea de afaceri:
- Ar trebui să investești într-un anumit proiect? Pentru un antreprenor, este important să nu „epui” și este important să știi din ce punct va scădea riscul eșecului financiar. Pe baza indicatorului BER, puteți calcula volumul vânzărilor, începând de la care o nouă afacere va începe să facă profit, iar investițiile vor da roade.
- Ce indică schimbarea CREDELOR de-a lungul timpului? Extinderea și contracția activităților afectează direct nivelul punctului critic. Cu cât dimensiunea companiei este mai mare, cu atât VER este mai mare. Dar dacă volumul de activitate nu s-a modificat, iar pragul de rentabilitate a devenit mai mare, acest lucru poate semnala probleme. Ceva nu merge bine dacă trebuie să vinzi mai mult decât înainte pentru a obține profit.
- Schimbați prețul sau volumul vânzărilor? Indicatorul BEP conține o relație liniară între prețul și cantitatea mărfurilor destinate vânzării. Pe această bază se ia o decizie strategică: dacă se modifică prețul de vânzare, cât trebuie modificat volumul vânzărilor pentru a nu pierde profit? Și invers, cum ar trebui ajustată politica de prețuri în fața schimbărilor în scara vânzărilor?
- Cât de mult vă puteți permite să reduceți veniturile și totuși pragul de rentabilitate? Indicatorul BER este utilizat la calcularea marjei de siguranță financiară ( MFS– Marja de siguranță financiară), care răspunde direct la întrebarea pusă.
MFS = (TP – BEP) / TP x 100
MFS este determinat ca procent și vă permite să comparați diferite întreprinderi între ele. Acest coeficient este un fel de airbag. Cu cât este mai mare, cu atât poziția financiară a companiei este mai bine protejată de orice schimbări negative pe piață.
Exemple de calcul
Deși toate întreprinderile folosesc aceleași formule pentru calcularea BEP, industria și tipul de activitate influențează compoziția costurilor, precum și împărțirea acestora în VC și FC.
Pentru magazin
Întreprinderile comerciale au o gamă largă de produse cu caracteristici de preț diferite, astfel încât este imposibil din punct de vedere fizic să se calculeze volumul critic pentru fiecare tip de produs. Este mai oportun să se calculeze VER pentru priză în ansamblu. Pentru a face acest lucru, împărțim în mod condiționat costurile în variabile și fixe.
Prin vânzarea de mărfuri în valoare de peste 1.012.500 de ruble, magazinul va obține un profit, iar veniturile sub acest nivel vor cufunda punctul de vânzare în pierderi. În această stare de lucruri, fiecare rublă suplimentară de venit aduce 40 de copeici de profit.
Pentru întreprindere
Întreprinderile producătoare care sunt specializate în producția de produse omogene pot calcula punctul critic atât în unități naturale, cât și în unități monetare.
Indicator Sumă
Volumul vânzărilor, buc. 10.000
Preț de vânzare, frecare. 150
Venituri din vânzări(p.1 x p.2) 1 500 000
Variabile: 1 000 000
Materii prime și consumabile 800.000
Salariul muncitorilor principali cu deduceri 100.000
Electricitate în scopuri tehnologice 40.000
Cheltuieli generale de productie 60.000
Costuri variabile medii (p. 4 / p. 1) 100
Venitul marginal(p.3 – p.4) 500 000
Costuri fixe: 187 000
Cheltuielile generale de fabrică costă 62.000
Amortizarea si repararea echipamentelor 25.000
Plăți de utilități (gaz, curent, apă, curent) 30.000
Salariul personalului de conducere si intretinere cu deduceri 70 00
Profit(p.6 – p.7) 313 000
Pragul de rentabilitate în unitățile naturale(pag. 7 / (pag. 5 – p. 2)) 3 740
Pragul de rentabilitate în unitățile monetare(pag. 9 x p. 2) 561 000
La această întreprindere, obținerea unui profit este deja posibilă dintr-un volum de vânzări de 3.740 de unități sau 561.000 de ruble.
Anumite ipoteze la calcul
Calculul este simplu și universal, dar are propriile sale limitări condiționate (ipoteze):
- prețul de vânzare nu crește odată cu creșterea volumului unităților vândute;
- costurile rămân neschimbate;
- Produsele se vând complet (fără resturi în depozit sau în producție) într-un singur ciclu de operare;
- Calculul VER se face pentru un tip de produs pentru care costul poate fi determinat.
Limitările fac ca indicatorul BER să nu fie un indicator absolut, ci un indicator condiționat și provoacă critici din partea multor analiști.
Program VER
O metodă importantă de analiză este vizual, care presupune construirea unui diagramă de prag de rentabilitate.
Deoarece BER este nivelul de activitate la care venitul este egal cu costurile, pragul de rentabilitate de pe grafic se formează la intersecția a două grafice: venitul (TR) și costurile totale (TC). Proiecția pe axa Q va arăta dimensiunea BER în termeni fizici, iar pe axa TP - BEP în termeni monetari.
Deoarece există costuri fixe chiar și cu un volum de vânzări zero, programul TC începe de la un punct egal cu dimensiunea FC.
Secvența de reprezentare:
- Se construiește un grafic al veniturilor: primul punct este la 0, iar al doilea este la intersecția dintre volumul vânzărilor în unități fizice și valoarea veniturilor.
- Se construiește un program de costuri: primul punct de pe axa verticală se află la nivelul costurilor fixe, iar al doilea la intersecția volumului vânzărilor în unități fizice și a costurilor totale (fixe și variabile).
- La intersecția graficelor este marcat VER, precum și zona de profit și pierdere.
Analiza CVP este o metodologie ușor de înțeles și aplicat, care va permite antreprenorilor să controleze costurile curente, să planifice prețurile și volumul activităților care asigură profitul. Numai înțelegând relația dintre principalii indicatori poți învăța să-i gestionezi.
În orice afacere, este important să se calculeze în ce moment întreprinderea va acoperi integral pierderile și va începe să genereze venituri reale. În acest scop, se determină așa-numitul prag de rentabilitate.
Pragul de rentabilitate arată eficacitatea oricărui proiect comercial, deoarece investitorul trebuie să știe când proiectul va achita în sfârșit, care este nivelul de risc pentru investiția sa. El trebuie să decidă dacă investește sau nu în proiect, iar calcularea pragului de rentabilitate în acest caz joacă un rol important.
Care este pragul de rentabilitate și ce arată acesta?
Pragul de rentabilitate ( pragul de rentabilitate – BEP) – volumul vânzărilor la care profitul antreprenorului este zero. Profitul este diferența dintre venituri (TR – venit total) și cheltuieli (TC – cost total). Pragul de rentabilitate este măsurat în termeni fizici sau monetari.
Acest indicator ajută la determinarea câte produse trebuie vândute (lucrări efectuate, servicii prestate) pentru a ajunge la pragul de rentabilitate. Astfel, la pragul de rentabilitate, veniturile acoperă cheltuielile. Dacă pragul de rentabilitate este depășit, compania realizează profit; dacă pragul de rentabilitate nu este atins, compania înregistrează pierderi.
Valoarea BEP a unei întreprinderi este importantă în determinarea stabilității financiare a companiei. De exemplu, dacă valoarea BEP este în creștere, acest lucru poate indica probleme legate de obținerea de profit. În plus, BEP se modifică odată cu creșterea întreprinderii în sine, care este cauzată de creșterea cifrei de afaceri, înființarea unei rețele de vânzări, modificări de preț și alți factori.
În general, calcularea pragului de rentabilitate al unei întreprinderi face posibilă:
- stabiliți dacă să investiți bani în proiect, având în vedere că acesta va plăti numai cu următorul volum de vânzări;
- identifica problemele din întreprindere asociate cu schimbările BEP în timp;
- calculați valoarea modificărilor volumului vânzărilor și prețului produsului, adică cât de mult ar trebui să se modifice volumul vânzărilor/producției dacă prețul produsului se modifică și invers;
- determinați cu ce valoare veniturile pot fi reduse fără a ajunge la o pierdere (dacă veniturile reale sunt mai mari decât cele estimate).
Cum să-ți calculezi pragul de rentabilitate
Înainte de a găsi pragul de rentabilitate, trebuie mai întâi să înțelegeți ce costuri sunt fixe și care sunt variabile, deoarece sunt componente obligatorii pentru calcul și este important să le împărțiți corect.
Constantele includ: deducerile de amortizare, salariile de baza si suplimentare ale personalului administrativ si de conducere (cu deduceri), chiria etc.
Variabilele includ: materiale de bază și suplimentare, componente, semifabricate, combustibil și energie pentru nevoi tehnologice, salariile de bază și suplimentare ale muncitorilor principali (cu deduceri) etc.
Costurile fixe nu depind de volumul producției și vânzărilorși practic nu se schimbă în timp. Modificarea costurilor fixe poate fi afectată de următorii factori: creșterea/scăderea capacității (productivității) întreprinderii, deschiderea/închiderea unui atelier de producție, creșterea/scăderea chiriei, inflația (deprecierea banilor) etc.
Costurile variabile depind de volumul de producțieși se schimbă cu modificările de volum. În consecință, cu cât volumul producției și vânzărilor este mai mare, cu atât costurile variabile sunt mai mari. Important! Costurile variabile pe unitatea de producție nu se modifică odată cu modificările volumului producției! Costurile variabile pe unitatea de producție sunt condițional constante.
Formula de calcul
Există două formule pentru calcularea pragului de rentabilitate - în termeni fizici și monetari.
- Costuri fixe pentru volum (FC– cost fix);
- Prețul unitar al mărfurilor (servicii, lucrări) (P– preț);
- Costuri variabile pe unitatea de producție (AVC – cost variabil mediu).
BEP=FC/(P-AVC)
În acest caz, rezultatele calculului vor avea ca rezultat un volum critic de vânzări în termeni fizici.
- Costuri fixe (FC – cost fix);
- Venituri (venituri) (TR – venituri totale) sau preț (P – preț);
- Costuri variabile pe volum (VC - cost variabil) sau costuri variabile pe unitatea de producție (AVC - cost variabil mediu).
În primul rând, trebuie să calculați raportul venitului marginal (ponderea venitului marginal în venituri), deoarece acest indicator este utilizat la calcularea pragului de rentabilitate în termeni monetari și a venitului marginal. Venitul marginal (MR – marginalrevenue) se găsește ca diferență între venituri și costuri variabile.
Deoarece venitul pe unitate este prețul (P=TR/Q, unde Q este volumul vânzărilor), marja de contribuție poate fi calculată ca diferență între preț și costurile variabile pe unitate.
Raportul venitului marginal se calculează folosind următoarea formulă:
sau (dacă MR se calculează pe baza prețului):
Ambele formule descrise mai sus pentru calcularea raportului marjei de contribuție vor duce la același rezultat.
Pragul de rentabilitate în termeni monetari (acest indicator este numit și „pragul de rentabilitate”) se calculează folosind următoarea formulă:
BEP=FC/KMR
În acest caz, rezultatele calculului vor avea ca rezultat o sumă critică de venit la care profitul va fi zero.
Pentru a oferi o mai mare claritate, este necesar să luăm în considerare exemple specifice de calculare a pragului de rentabilitate pentru diferite tipuri de organizații.
Un exemplu de calcul al pragului de rentabilitate pentru un magazin
În primul exemplu, vom calcula pragul de rentabilitate pentru o întreprindere comercială - un magazin de îmbrăcăminte. Specificul întreprinderii este de așa natură încât este inadecvat să se calculeze pragul de rentabilitate în termeni fizici, deoarece gama de bunuri este largă, prețurile sunt diferite pentru diferite grupuri de produse.
Este recomandabil să se calculeze pragul de rentabilitate în termeni monetari. Costurile fixe asociate cu operarea unui magazin includ:
- de inchiriat;
- salariile consultanților de vânzări;
- deduceri din salarii (contributii de asigurare - 30% din salariul total);
- pentru utilitati;
- pentru publicitate.
Tabelul prezintă sumele cheltuielilor fixe și variabile.
În acest caz, vom lua suma de costuri fixe egală cu 300.000 de ruble. Venitul este de 2.400.000 de ruble. Valoarea costurilor variabile, care includ prețurile de achiziție ale articolelor, va fi de 600.000 de ruble. Venitul marginal este egal cu: MR=2400000-600000=1800000 ruble
Coeficientul de venit marginal este egal cu: K MR = 1800000/2400000 = 0,75
Pragul de rentabilitate va fi: BEP=300.000/0,75=400.000 ruble
Astfel, magazinul trebuie să vândă haine în valoare de 400.000 de ruble pentru a obține profit zero. Toate vânzările de peste 400.000 de ruble vor genera profit. Magazinul are, de asemenea, o marjă de putere financiară de 1.800.000 de ruble. Marja de putere financiară arată cât de mult poate un magazin să reducă veniturile și să nu intre în zona de pierderi.
Un exemplu de calcul al pragului de rentabilitate pentru o întreprindere
În al doilea exemplu, vom calcula pragul de rentabilitate pentru întreprindere. Întreprinderile industriale mici și mijlocii produc adesea produse omogene la aproximativ aceleași prețuri (această abordare reduce costurile).
Permanent | ruble | Variabile pe unitate de producție | Preț unitar, frec | Volumul productie, buc. | ruble |
cost total al fabricii | 80 000 | costurile materialelor (pentru întregul volum de producție) | 150 | 1000 | 150 000 |
deduceri de amortizare | 100 000 | costurile semifabricatelor (pentru întregul volum de producție) | 90 | 1000 | 90 000 |
Salariul AUP | 100 000 | salariile muncitorilor principali | 60 | 1000 | 60 000 |
costurile utilitatilor | 20 000 | deduceri din salarii (contributii de asigurare - 30% din salariul total) | 20 | 1000 | 20 000 |
Total | 300 000 | 320 | 320 000 |
Pragul de rentabilitate va fi egal cu:
BEP=300000/(400-320)=3750 buc.
Astfel, compania trebuie să producă 3.750 de unități pentru a ajunge la rentabilitate. Depășirea acestui volum de producție și vânzări va duce la profit.
Mulți susțin că înainte de a face acest lucru, este util să se efectueze un sondaj asupra reprezentanților grupului țintă.
- compania păstrează același preț pe măsură ce volumul vânzărilor crește, deși în viața reală, mai ales pe o perioadă lungă de timp, această ipoteză nu este pe deplin acceptabilă;
- costurile rămân și ele aceleași. De fapt, pe măsură ce volumul vânzărilor crește, acestea se schimbă de obicei, mai ales la capacitate complet încărcată, unde așa-numita lege a creșterii costurilor începe să funcționeze, iar costurile încep să crească exponențial;
- TB presupune vânzarea completă a bunurilor, adică nu mai există bunuri nevândute;
- valoarea TB este calculată pentru un tip de produs, prin urmare, atunci când se calculează un indicator cu mai multe tipuri diferite de bunuri, structura tipurilor de bunuri trebuie să rămână constantă.
Graficul pragului de rentabilitate
Pentru claritate, vom arăta cum se calculează pragul de rentabilitate (exemplu pe diagramă). Trebuie să trasați o linie de venit, apoi o linie de costuri variabile (linie înclinată) și costuri fixe (linie dreaptă). Axa orizontală arată volumul vânzărilor/producției, iar axa verticală arată costurile și veniturile în termeni monetari.
Apoi ar trebui să adunați costurile variabile și cele fixe, obținând linia costului brut. Punctul de rentabilitate de pe grafic se află la intersecția liniei veniturilor cu linia costului brut. Pe graficul nostru, acest punct este egal cu 40% din volumul vânzărilor.
Venitul în TB este un prag sau venit critic, iar volumul vânzărilor este, respectiv, pragul sau volumul critic al vânzărilor.
Puteți calcula în mod independent pragul de rentabilitate (formule și grafice) în Excel prin descărcarea fișierului (16 kB).
concluzii
În general, pragul de rentabilitate este un indicator extrem de important în planificarea volumelor de producție și vânzări. Acest indicator vă permite, de asemenea, să înțelegeți relația dintre costuri și venituri și să luați decizii cu privire la modificările prețurilor la bunuri (lucrări, servicii).
Acest indicator este necesar în orice afacere și atunci când se evaluează un proiect de investiții pentru luarea deciziilor la nivel strategic.
Videoclip despre cum să atrageți un investitor, va trebui să afișați calculul BEP:
După cum știți, fiecare companie funcționează pentru a obține profit. Doar prin atingerea acestui obiectiv compania poate asigura stabilitatea muncii sale și baza de extindere. Profitul întreprinderii se exprimă sub formă de dividende pe fondurile investite. Rentabilitatea companiei atrage investitori și ajută la creșterea capitalului său. Unul dintre cele mai importante aspecte ale activității este conceptul de prag de rentabilitate. Este considerat primul pas spre obtinerea profitului contabil si apoi economic. În continuare, să luăm în considerare care este pragul de rentabilitate financiar.
Aspect teoretic
În știința economică, determinarea pragului de rentabilitate este înțeleasă ca starea normală a unei companii pe o piață concurențială modernă, care se caracterizează prin echilibru pe termen lung. În acest caz, se ia în considerare veniturile economice - venituri la care costurile companiei includ rata medie a pieței de rentabilitate a fondurilor investite. Se ține cont și de venitul normal al companiei. Conform acestor ipoteze, definiția pragului de rentabilitate este următoarea:
- Acesta este volumul vânzărilor unui produs la care profitul din vânzări acoperă în totalitate costurile producției sale, inclusiv dobânda medie de piață pentru activele proprii și veniturile (normale) ale afacerii.
Eficienta operationala
Dacă o companie realizează un profit contabil (soldul veniturilor sale din vânzări și al costurilor în numerar pentru producerea de bunuri este pozitiv), pragul de rentabilitate poate să nu fie atins în termeni economici. De exemplu, veniturile pot fi mai mici decât rata medie a dobânzii de pe piață la capital. De aici rezultă că există alte opțiuni, mai profitabile, pentru utilizarea propriilor active, care ți-ar permite să primești mai multe venituri. Prin urmare, pragul de rentabilitate al unei întreprinderi acționează ca un criteriu de evaluare a eficacității activităților de afaceri. O companie care nu o realizează funcționează ineficient în condițiile actuale de piață. Dar acest fapt, desigur, nu poate fi considerat un motiv clar pentru ca firma să iasă din afaceri. Pentru a rezolva problema încetării activităților companiei, este necesar să se studieze în detaliu structura costurilor.
Maximizarea veniturilor
Este necesar pentru funcționarea optimă a companiei. Procesul de maximizare este calculul pragului de rentabilitate în termeni economici. La explorarea acestei proceduri, se folosesc următoarele concepte:
- Venitul marginal. Reprezintă suma cu care profitul total al companiei se modifică atunci când producția unui produs crește cu 1 unitate.
- Costuri marginale. Ele exprimă valoarea cu care costurile totale se modifică atunci când volumul producției crește cu 1.
- Costul mediu total este suma costurilor fixe, variabile și nerecuperabile pe unitatea de producție.
De la un anumit punct (când se stabilește un anumit volum de producție de produs), curba costurilor variabile va crește, iar curba veniturilor marginale, în consecință, va descrește. Pentru a maximiza profitul, raportul fundamental este între profit și costuri atunci când volumul producției crește cu 1. Este clar că atunci când costurile marginale sunt mai mici decât venitul, pe măsură ce cantitatea de bunuri crește, profitul devine mai mare. Dacă costurile sunt mai mari decât veniturile, atunci o creștere a veniturilor va fi facilitată de o scădere a producției. Astfel, se poate formula un criteriu conform căruia profitul va fi maxim: se realizează atunci când indicatorii marginali ai veniturilor și costurilor sunt egali.
Pragul de rentabilitate: cum se calculează?
Există mai multe puncte cărora trebuie să li se acorde o atenție deosebită. În primul rând, problema este de a stabili volumul critic de mărfuri la care este atins pragul de rentabilitate al producției. Există trei abordări pentru a rezolva această problemă:
- Ecuația.
- Stabilirea venitului marginal.
- Imagine grafică.
De asemenea, va avea o importanță deosebită analiza pragului de rentabilitate (prognoză) la modificările ipotezelor.
Ecuația
Această metodă de prag de rentabilitate implică întocmirea următoarei diagrame:
- Venituri - Cheltuieli variabile - Costuri fixe = Profit net.
Ultimul indicator poate fi notat cu PR. P este prețul de vânzare al unei unități de bunuri produse, x este volumul produselor fabricate și vândute pentru perioada, a este fix și b este costuri variabile. Folosind aceste notații, putem crea următoarea ecuație:
- P = P*x - (a + b*x), sau P = (P - b)*x - a.
Ultima egalitate indică faptul că toți factorii sunt împărțiți în criterii care depind și nu de volumul vânzărilor. În procesul de determinare a parametrilor, costurile au fost împărțite în produse vândute și produse lansate. Această diferență este considerată cea mai semnificativă în două abordări ale contabilității de gestiune: costul direct și costul de absorbție. În acest din urmă caz, costul se realizează cu repartizarea tuturor costurilor între bunurile vândute și soldul acesteia. Cu alte cuvinte, costurile fixe consumă intens stocuri. Când se utilizează a doua metodă, costurile fixe sunt alocate în întregime vânzărilor. Folosind prima ecuație, puteți calcula cu ușurință pragul de rentabilitate. Pentru a face acest lucru, trebuie să efectuați transformări matematice simple. Din condiția P = 0, se stabilește volumul producției de produs la care compania atinge pragul de rentabilitate. Formula arată astfel:
- xo = (P + a) : (P - c) = a: (P - c).
Exemplu
Luați în considerare o companie ipotetică care produce componente electronice. Costul unei unități de mărfuri este de 5 mii de dolari, costurile variabile (prețul componentelor, salariile personalului etc.) pentru 1 produs sunt de 4 mii de dolari, costurile fixe sunt de 20 mii de dolari. Să aflăm volumul maxim de producție la care compania pragul de rentabilitate. Formula va fi astfel:
- xo = 20.000: (5000 - 4000) = 20 (unități de produs).
Timpul în care cantitatea găsită trebuie să fie produsă și vândută va corespunde perioadei în care se va constata cuantumul costurilor fixe. Folosind ecuația dată în paragraful anterior, puteți determina cantitatea de producție care ar trebui atinsă pentru a obține o anumită sumă de profit la care va fi atins pragul de rentabilitate. Cum se calculează venitul unei companii, de exemplu, de 10 mii de dolari? Pentru a face acest lucru, trebuie să emiteți:
- x = (10.000 + 20.000) : (5000 - 4000) = 30 (unități).
Profit marginal
Această metodă este considerată o versiune modificată a metodei anterioare. Profitul marginal va fi considerat venitul pe care compania îl primește atunci când produce un produs. Folosind un exemplu, să-l găsim:
5000 - 4000 = 1000 pe unitate.
Pentru o reprezentare mai exactă a zonei de relevanță, ar trebui enumerate ipotezele care sunt utilizate în construirea modelelor descrise.
Cheltuieli și venituri totale
Comportamentul acestor indicatori este liniar în domeniul de relevanță și este strict definit. Această prevedere este valabilă numai atunci când modificarea volumului producției este mică în comparație cu capacitatea de piață a unui produs dat. În caz contrar, liniaritatea relației dintre indicatorii de producție și venituri va fi perturbată.
Cheltuieli
Toate costurile pot fi împărțite în fixe și variabile. Primele sunt independente de volumul producției din zona de relevanță. Această ipoteză simplifică foarte mult analiza. Totuși, în același timp, limitează în mod semnificativ sfera de relevanță. Într-adevăr, în această ipoteză, volumul este limitat de mijloacele fixe disponibile. Cu toate acestea, este imposibil să le măriți sau să le închiriați. Pare mai realist să presupunem că modificarea costurilor fixe are loc în etape. Dar complică semnificativ analiza, deoarece graficul costurilor totale devine discontinuu. Costurile variabile rămân independente de producție în sfera de relevanță. De fapt, valoarea lor este prezentată ca o anumită funcție a volumului producției, deoarece există un efect de scădere a productivității maxime a factorilor. În acest sens, în ipoteza că costurile fixe sunt independente de volumul producției, costurile variabile cresc odată cu creșterea acestuia.
Pret de vanzare
Presupunerea că rămâne și neschimbată este considerată punctul cel mai vulnerabil. Acest lucru se datorează faptului că prețul de vânzare depinde nu numai direct de activitatea companiei, ci și de structura cererii de pe piață, de activitățile concurenților și așa mai departe. Cheltuielile companiei cu promovarea produselor sale, formarea rețelei de distribuție și multe altele au un impact semnificativ și asupra schimbării indicatorului. Prin urmare, aici este necesar să se examineze numeroșii factori care influențează evaluarea ulterioară. Dar o astfel de analiză este destul de complexă și necesită o abordare individuală într-o anumită situație.
Alte presupuneri
Ipoteza că serviciile și materialele utilizate în producție rămân neschimbate este, de asemenea, foarte controversată. Cu toate acestea, face evaluarea mult mai ușoară. Se aplică și următoarele ipoteze:
- Performanța rămâne neschimbată.
- Nu există modificări în structură. Este logic să ne oprim asupra acestei presupuneri mai detaliat. Mai sus am luat în considerare eliberarea unei unități de mărfuri. În consecință, nu au apărut probleme de alocare a costurilor pentru diferite produse, de stabilire a prețurilor acestora sau de stabilire a eficienței uneia sau alteia structuri de producție. În condiții de variabilitate, evaluarea necesită utilizarea unor criterii suplimentare. Pragul de rentabilitate al vânzărilor poate fi determinat cu exactitate numai pentru o anumită structură de lansare a produsului.
- Doar cantitatea de bunuri produsă are un impact relevant asupra costurilor. Această ipoteză este de o importanță deosebită pentru analiză. În acest caz, ar trebui să se abțină de influența factorilor externi și să includă în costuri fixe toate costurile care nu depind de cantitatea de producție.
- Volumele de producție și vânzări sunt egale sau modificările stocurilor inițiale și finale sunt nesemnificative.
Evaluare de sensibilitate
Ipotezele de mai sus au aplicabilitate redusă în lumea reală. Cu toate acestea, ele pot fi adaptate la realitate prin analiza sensibilității. Această metodă implică utilizarea tehnicii „ce se va întâmpla dacă...”. În cadrul acestuia, puteți obține un răspuns la întrebarea cum se va schimba rezultatul dacă ipotezele concepute inițial nu sunt îndeplinite sau situația cu acestea se schimbă. Instrumentul utilizat în această analiză este marja de siguranță. Reprezintă suma veniturilor care se află la un nivel mai mic decât pragul de rentabilitate. Această sumă arată limita până la care venitul poate scădea astfel încât să nu existe minus. Odată ce ipotezele de bază privind modificările ipotezelor de bază au fost făcute, trebuie identificate ajustările rezultate ale marjei de siguranță și ale marjei de contribuție. În contabilitatea de gestiune, comportamentul costurilor este evaluat continuu, iar pragul de rentabilitate este identificat periodic. În esență, sensibilitatea creează o elasticitate a marjei în raport cu toleranțele.
Estimări ale costurilor și prețurilor pentru perioade viitoare
Compania de exploatare preia acești indicatori din propriile statistici și comportamentul costurilor produselor, ținând cont de schimbările așteptate în economie. În special, ar trebui luate în considerare fluctuațiile sezoniere, activitățile concurenților și apariția produselor de înlocuire (în special pe piețele de înaltă tehnologie). Noile companii nu se pot baza pe experiența lor, deoarece aceasta lipsește. Pentru ei, prin urmare, calculele prin analogie cu firmele care operează deja în această industrie vor fi relevante. Împreună cu aceasta, puteți utiliza diverse informații de referință. Cel mai greu este să creezi o companie care să lucreze într-un sector inexistent. În acest caz, ar trebui efectuate o evaluare atentă a costurilor și o cercetare de marketing. Pentru astfel de firme, este recomandabil să folosiți prețuri cu cost plus. Prețul în acest caz se obține prin adăugarea unei marje fixe la costurile totale. În această opțiune, mărimea venitului marginal este cunoscută, prin urmare, pragul de rentabilitate este ușor de găsit.
Concluzie
Luând în considerare metodele de stabilire a pragului de rentabilitate, se presupune astfel că costul producerii unei unităţi de mărfuri şi preţul de vânzare acţionează ca factori externi. Cu alte cuvinte, în momentul în care este găsit indicatorul dorit, aceste valori sunt cunoscute și nu pot fi modificate. Stabilirea acestor parametri cheie și analiza lor în profunzime permite, la rândul său, studiul planificării pragului de rentabilitate a companiei.
Determinarea pragului de rentabilitate este piatra de temelie a funcționării eficiente a oricărei întreprinderi. Calculul acestui indicator este de o importanță capitală nu numai pentru proprietarii întreprinderii, ci și pentru investitorii acesteia. Dacă primul trebuie să înțeleagă când producția devine profitabilă, atunci cel din urmă trebuie să fie conștient de valoarea acestui indicator pentru a lua o decizie în cunoștință de cauză cu privire la acordarea de finanțare.
Care este pragul de rentabilitate și ce arată acesta?
Acest indicator ajută la înțelegerea când o companie încetează să mai suporte pierderi, dar nu este încă capabilă să obțină profit. În același timp, producția și vânzarea oricărei unități suplimentare de producție implică formarea de profit. Astfel, pragul de rentabilitate este un anumit punct de plecare de la care întreprinderea poate începe să se dezvolte eficient. Acestea. acest indicator este un fel de indicator că firma se mișcă pe calea cea bună.
Acest indicator este numit și pragul de rentabilitate sau pur și simplu BEP(din engleza pragul de rentabilitate). Caracterizează volumul producției unui produs la care veniturile din vânzarea acestuia vor fi egale cu costurile producției sale.
Care este sensul economic al determinării valorii acestui indicator? Pragul de profitabilitate indică capacitatea întreprinderii de a-și recupera costurile.
Pragul de rentabilitate apare atunci când cheltuielile sunt acoperite de venituri. Compania înregistrează profit atunci când acest indicator este depășit. Dacă acest indicator nu este atins, atunci compania suferă pierderi.
Deci, pragul de rentabilitate arată:
- nivelul peste care compania începe să înregistreze profituri;
- nivelul minim acceptabil al veniturilor, dacă sub care producția de produse încetează să se răspândească;
- nivelul minim acceptabil de prețuri, sub care nu se poate coborî.
În plus, determinarea acestui indicator permite:
- identifica problemele care sunt asociate cu modificări ale pragului de rentabilitate în timp;
- să identifice modul în care ar trebui să fie posibilă modificarea volumului producției unui produs sau a producției sale atunci când prețul variază;
- calculați cât este indicat să reduceți veniturile pentru a nu suferi pierderi.
Determinarea pragului de profitabilitate îi ajută pe investitori să stabilească dacă un anumit proiect merită finanțat dacă acesta este prag de rentabilitate pentru un anumit volum de vânzări.
Video - analiza pragului de rentabilitate:
Astfel, majoritatea deciziilor de management sunt luate numai după ce a fost calculat pragul de rentabilitate. Acest indicator ajută la calcularea valorii critice a volumului vânzărilor la care costurile companiei devin egale cu veniturile din vânzările de mărfuri. Chiar și o scădere ușoară a acestui indicator va indica începutul falimentului companiei.
Important! Când compania depășește pragul de rentabilitate, va începe să înregistreze profituri. Până atunci, funcționează în pierdere.
Formule de calcul
Pragul de rentabilitate poate fi măsurat în termeni fizici sau monetari.
În ambele cazuri, pentru a determina pragul de rentabilitate, este important să se calculeze mai întâi costurile întreprinderii. Pentru a face acest lucru, introducem conceptul de costuri fixe și variabile.
Costuri fixe nu se modifică în timp și nu depind direct de volumul vânzărilor. Cu toate acestea, ele se pot schimba și sub influența, de exemplu, a următorilor factori:
- modificări ale performanței companiei;
- extinderea producției;
- modificări ale prețurilor de închiriere;
- modificări ale condiţiilor economice generale etc.
Acestea includ de obicei următoarele costuri:
- plata cheltuielilor de management;
- chirie;
- deduceri de amortizare.
Costuri variabile sunt o valoare mai instabilă, care depinde de modificările volumului producției. Acest tip de cost include:
- plata salariilor și a altor deduceri către lucrători;
- costurile materiilor prime și achiziționarea materialelor necesare;
- achiziționarea de componente și semifabricate;
- plata energiei.
În consecință, valoarea costurilor variabile va fi mai mare, cu atât volumul producției și volumul vânzărilor sunt mai mari.
Costurile variabile pe unitate de mărfuri fabricate nu se modifică atunci când se modifică volumul producției sale! Ele sunt permanent permanente.
După ce am definit conceptul și tipurile de costuri, să aflăm cum să calculăm pragul de rentabilitate (BEP) în natură. Pentru a face acest lucru folosim următoarea formulă:
BEP (în termeni fizici) = costuri fixe / (preț unitar de vânzare - costuri variabile pe unitate)
Este recomandabil să utilizați această formulă atunci când întreprinderea este angajată numai în producția unui singur tip de produs. Cu toate acestea, acest lucru este extrem de rar. Dacă o întreprindere produce o gamă largă de produse, atunci indicatorii pentru fiecare tip sunt calculați separat folosind o formulă extinsă specială.
La calcularea pragului de rentabilitate în termeni monetari se foloseste o alta formula:
BEP (în termeni monetari) = (costuri fixe / profit marginal) * venituri din vânzările de produse
Pentru calcule corecte, folosim date reale privind costurile și veniturile pentru perioada analizată. În acest caz, ar trebui folosiți indicatori care se referă la aceeași perioadă de analiză.
Cu toate acestea, utilizarea acestei formule este corectă atunci când se determină BEP cu profit marginal, care este pozitiv. Dacă este negativ, atunci valoarea BEP este determinată ca suma costurilor fixe și variabile care sunt relevante pentru o anumită perioadă.
Videoclip despre importanța determinării pragului de profitabilitate în afaceri:
Sau puteți utiliza o altă formulă pentru calcularea pragului de rentabilitate:
BEP (în termeni monetari) = Costuri fixe / KMD,
unde KMD este coeficientul de profit marginal.
În acest caz, KMR poate fi determinat împărțind MR (venitul marginal) la venit sau preț. La rândul său, MD se obține folosind una dintre următoarele formule:
MD = V - PZO,
unde B este venitul,
VZO – costuri variabile pentru volumul vânzărilor.
MD = C - PZE,
unde C este prețul,
PZE – costuri variabile pe unitatea de marfă.
Exemple de calcul
Pentru o mai mare claritate, să ne uităm la exemple de calculare a pragului de rentabilitate folosind exemplul unei întreprinderi și al unui magazin.
Pentru o întreprindere industrială
Să presupunem că sunt date următoarele condiții. Compania produce un singur tip de produs. În același timp, costul pe unitate de producție este de 50.000 de ruble. Preț - 100.000 de ruble. Costuri fixe - 200.000 de ruble. Este necesar să se calculeze volumul minim de mărfuri produse la care întreprinderea va atinge pragul de rentabilitate. Acestea. trebuie să calculăm BEP în termeni fizici. Folosim formula de mai sus și obținem:
BEP (în termeni fizici) = 200.000/(100.000-50.000) = 40 (unități de produs).
Concluzie: astfel, la producerea a cel puțin 40 de unități de produs, întreprinderea va atinge pragul de rentabilitate. O creștere a volumului de produse produse de întreprindere va duce la profit.
Pentru magazin
În exemplul următor, vom calcula pragul de rentabilitate pentru un magazin. Să presupunem că magazinul este un magazin alimentar și are următoarele costuri fixe (în ruble):
- inchiriere spatiu – 80.000;
- salariile managerilor – 60.000;
- prime de asigurare – 18.000;
- facturi la utilitati - 10.000.
Total: 168.000 (ruble).
Condițiile dau, de asemenea, valorile variabilelor de cost:
- plata energiei – 5.000;
- costuri materii prime – 10.000.
- Total: 15.000 (ruble).
Să presupunem că suma veniturilor este de 800.000 de ruble. Să definim BEP în termeni de cost. Mai întâi, să calculăm profitul marginal. Pentru a face acest lucru, scădeți costurile variabile din venituri și obțineți 800.000 – 15.000 = 785.000. Apoi KMD va fi 785.000 / 800.000 = 0,98.
Apoi pragul de rentabilitate va fi egal cu costurile fixe împărțite la coeficientul rezultat, sau 168.000/0,98 = 171.429 ruble.
Concluzie: Astfel, magazinul trebuie să vândă mărfuri în valoare de 171.429 de ruble pentru ca veniturile să fie mai mari decât cheltuielile. Toate vânzările ulterioare vor aduce profit net magazinului.
Programa
Pentru a găsi pragul de rentabilitate, puteți utiliza metoda grafică de calcul a acestui indicator. Pentru a face acest lucru, vom afișa pe grafic costurile fixe și variabile, precum și costurile totale (brute). Punctul de rentabilitate corespunde grafic punctului de intersecție a curbelor venitului brut și costului total.
Să ne uităm la asta cu un exemplu.
Sunt date următoarele condiții (în ruble):
- suma veniturilor – 100.000;
- productie – 100 (bucati);
- costuri fixe – 25.000;
- costuri variabile – 30.000.
După ce am marcat aceste date pe grafic, obținem următoarea concluzie: întreprinderea va fi la pragul de rentabilitate atunci când va primi venituri în valoare de 35.700 de ruble. Astfel, dacă o întreprindere vinde mărfuri în cantități mai mari de 35 de unități, atunci va înregistra un profit.
Calcularea pragului de rentabilitate folosind formule în Excel
Este foarte ușor și convenabil să calculați pragul de rentabilitate folosind Excel - pentru a face acest lucru, trebuie doar să introduceți datele inițiale în tabelul corespunzător, după care, folosind formule programate, vom obține valoarea pragului de rentabilitate pentru cazul nostru , atât în termeni monetari, cât și în natură.
Puteți descărca calculul pragului de rentabilitate în Excel pentru o întreprindere de producție specializată în producția de piese în industria ingineriei de la.
Sunt prezentate graficul și formula pentru calcularea pragului de rentabilitate în Excel pentru cazul general.
Calcularea pragului de rentabilitate este importantă pentru funcționarea normală a întreprinderii. Există mai multe metode pentru a-l determina, cele optime trebuie selectate pentru fiecare caz specific.